世界制覇まであと一歩！英偉達の時価総額が3兆5000億ドルを突破、ウォール街は引き続き強気

SOHU

AI（人工知能）チップリーダーの英偉達株価は過去最高を更新し、時価総額は3兆5000億ドルを突破した。
現地時間10月21日、英偉達（Nasdaq：NVDA）の株価は先週記録した取引所の高値140.89ドルを超え、1株当たり143.71ドルで4.14%上昇し、時価総額は3.525兆ドルに達し、現在の3兆596億ドルの世界第1時価総額のアップルに迫った。
アスマ（ASML）の第3四半期財務報告は1週間前に予想外に爆発し、英偉達を含む米株チップ株を挫折させたが、台積電はその後、予想よりも全線で強い第3四半期財務報告を発表し、同時に業績指導を上方修正し、チッププレートを再生した。台積電の魏哲会長兼総裁は財報後の電話会見で、人工知能の需要は真実だと強調した。
また、今年3月に発表された初のBlackwellチップGB 200は、第4四半期に大規模な出荷を開始する。英偉達の黄仁勲CEOはこれまでのインタビューで、Blackwellチップに対する市場の需要は「クレイジー（insane）」に強いと何度も語ってきた。
天風国際証券アナリストの郭明錤氏の最新報告によると、GB 200チップの第4四半期の出荷量は15万〜20万個に達し、2025年第1四半期には200〜250%増の50万〜55万個に顕著に増加する見通しだ。
これは、英偉達がわずか数四半期でGB 200のミリオンセラーを達成できる可能性があることを意味している。郭明錤氏によると、マイクロソフトは現在、GB 200チップの世界最大の顧客であり、今年第4四半期の注文量は3 ~ 4倍に急増し、注文量は他のすべてのクラウドサービスプロバイダの合計を上回っている。
英偉達株は大幅に上昇したが、多くのウォール街アナリストは株価にさらなる上昇余地があるとみている。
Factsetのデータによると、現在、64人のアナリストのうち59人が英偉達に「購入」または「大盤に勝つ」格付けを与え、残りの5人は「保有」格付けを与え、英偉達の平均目標価格は150.27ドルだった。
最近、市場研究会社のCFRAは、ブリティッシュの目標価格を139ドルから160ドルに引き上げた。バンク・オブ・アメリカのアナリストも、エイリアスの目標価格を165ドルから190ドルに引き上げ、同株を「トップAIセレクト」と呼び、エイリアスを買うことは「世代に一度のチャンス」だ。
21日の終値によると、190ドルの目標価格は32%を超える上昇幅があることを意味している。
バンク・オブ・アメリカのアナリストは、全体的なAI市場の需要が力強く伸びているほか、企業のAI分野での英偉達の強いパフォーマンスも注目に値し、英偉達はすでに企業のAIハードウェアとソフトウェアの優先パートナーになっていると指摘している。
ウェイドブッシュ証券（Wedbush Securities）のアナリストであるDan Ives氏は、投資家に送ったレポートでも同様の見方を示しており、AI応用シーンの爆発に伴い企業支出が急騰しているのに対し、ブリンダ氏は業界をリードしていると述べている。Ivesは、2027年までにAIインフラ市場規模が10倍に増加し、企業はその間に1兆ドルのAI資本支出を投入すると予測している。
Ives氏は、「科学技術株は2025年に再び20%の上昇幅を迎えるだろう。AI革命によって推進された科学技術市場は次の段階に入ったばかりだ。FRBとパウエルは積極的な利下げサイクルをスタートさせ、マクロ経済の軟着陸は依然として未来の道であり、AI側の科学技術支出はスタートしたばかりの画期的な波だと考えている」と述べた。
注目すべきは、今週から米株「ビッグスリー」が続々と財報を発表し、英偉達株価に強い影響を与える可能性があることだ。分析によると、市場は特にマイクロソフト、アマゾン、グーグルの親会社Alphabet、Metaが財務報告書で明らかにした資本支出計画に注目し、今年第2四半期には、英偉達の総収入の40%以上がこの4社の貢献によるものだという。英偉達財報は11月20日に発表される予定だ。